各縣（市、區(qū)）人民政府，曲靖經(jīng)開區(qū)管委會(huì)，市直各委、辦、局：

現(xiàn)將《曲靖市政府投資基金支持產(chǎn)業(yè)高質(zhì)量發(fā)展實(shí)施方案》印發(fā)給你們，請認(rèn)真抓好貫徹落實(shí)。

曲靖市人民政府

2025年3月20日

    （此件公開發(fā)布）

 

曲靖市政府投資基金支持產(chǎn)業(yè)高質(zhì)量發(fā)展實(shí)施方案

為貫徹落實(shí)黨的二十大和二十屆二中、三中全會(huì)精神，充分發(fā)揮財(cái)政資金引導(dǎo)和撬動(dòng)作用，壯大耐心資本，帶動(dòng)社會(huì)資本支持曲靖市產(chǎn)業(yè)高質(zhì)量發(fā)展，根據(jù)《私募投資基金監(jiān)督管理?xiàng)l例》（國務(wù)院令第762號）《國務(wù)院辦公廳關(guān)于促進(jìn)政府投資基金高質(zhì)量發(fā)展的指導(dǎo)意見》（國辦發(fā)〔2025〕1號）、《政府投資基金暫行管理辦法》（財(cái)預(yù)〔2015〕210號）、《財(cái)政部關(guān)于加強(qiáng)政府投資基金管理提高財(cái)政出資效益的通知》（財(cái)預(yù)〔2020〕7號）、《云南省人民政府關(guān)于印發(fā)〈云南省政府投資基金支持產(chǎn)業(yè)高質(zhì)量發(fā)展實(shí)施方案〉的通知》（云政發(fā)〔2024〕30號）等規(guī)定，結(jié)合曲靖市實(shí)際，制定本方案。

一、目標(biāo)任務(wù)

（一）構(gòu)建政府投資基金運(yùn)作體系。圍繞加快構(gòu)建“傳統(tǒng)產(chǎn)業(yè)+新興產(chǎn)業(yè)+未來產(chǎn)業(yè)”的現(xiàn)代迭代產(chǎn)業(yè)體系，以“專精特新”、“綠色智能”、“先進(jìn)制造”等新質(zhì)生產(chǎn)力為主攻方向，推動(dòng)有為政府與有效市場高效結(jié)合，構(gòu)建“母基金＋子基金”的政府投資基金運(yùn)作體系，引入社會(huì)資本參與，帶動(dòng)一批子基金落地，力爭5至10年內(nèi)構(gòu)建30億元以上規(guī)模的基金體系，帶動(dòng)社會(huì)資本投資規(guī)模不低于60億元。

（二）支持重點(diǎn)產(chǎn)業(yè)高質(zhì)量發(fā)展。聚焦市委、市政府明確的重點(diǎn)領(lǐng)域和薄弱環(huán)節(jié)，重點(diǎn)支持符合全市發(fā)展規(guī)劃的產(chǎn)業(yè)項(xiàng)目，重點(diǎn)投資產(chǎn)業(yè)鏈關(guān)鍵環(huán)節(jié)、延鏈補(bǔ)鏈強(qiáng)鏈項(xiàng)目以及科技創(chuàng)新，提升產(chǎn)業(yè)轉(zhuǎn)型升級效率，發(fā)展新質(zhì)生產(chǎn)力，加快實(shí)現(xiàn)強(qiáng)基礎(chǔ)、補(bǔ)短板、鍛長板、提水平、促升級的產(chǎn)業(yè)發(fā)展目標(biāo)。

（三）提高財(cái)政資金使用效益。通過政府投資基金改補(bǔ)為投、無償變有償、分散變集中，發(fā)揮財(cái)政資金乘數(shù)效應(yīng)，帶動(dòng)“大資源”支持產(chǎn)業(yè)“大發(fā)展”。推動(dòng)政府投資基金與銀行、保險(xiǎn)、擔(dān)保、資管公司等金融機(jī)構(gòu)及產(chǎn)業(yè)資本形成合力，建立“投貸聯(lián)動(dòng)”、“投保聯(lián)動(dòng)”、“投擔(dān)聯(lián)動(dòng)”、“投投聯(lián)動(dòng)”機(jī)制，充分利用和發(fā)揮各方資源優(yōu)勢，促進(jìn)創(chuàng)新鏈、產(chǎn)業(yè)鏈、資金鏈、人才鏈深度融合，提高財(cái)政資金使用效益。

二、基本原則

堅(jiān)持把黨的領(lǐng)導(dǎo)貫穿規(guī)范政府投資基金管理全過程，按照“政府引導(dǎo)、市場運(yùn)作、科學(xué)決策、防范風(fēng)險(xiǎn)”的原則實(shí)施基金投資運(yùn)營管理。

（一）政府引導(dǎo)。立足曲靖市產(chǎn)業(yè)基礎(chǔ)、資源稟賦和發(fā)展目標(biāo)，通過政府投入，引導(dǎo)帶動(dòng)社會(huì)資本參與，構(gòu)建“母基金＋子基金”的市級政府投資基金運(yùn)作體系，實(shí)現(xiàn)政府引導(dǎo)、市場化運(yùn)作和專業(yè)化管理的有機(jī)統(tǒng)一。

（二）市場運(yùn)作。擇優(yōu)遴選基金管理機(jī)構(gòu)，完善基金“募投管退”運(yùn)行機(jī)制，建立健全收益讓渡、盡職免責(zé)、分類評價(jià)等激勵(lì)約束機(jī)制，充分發(fā)揮基金管理機(jī)構(gòu)作用，提升基金運(yùn)作效益。

（三）科學(xué)決策。健全基金治理結(jié)構(gòu)，建立科學(xué)規(guī)范的運(yùn)作管理和投資決策機(jī)制，優(yōu)化投資項(xiàng)目選擇機(jī)制，激發(fā)投資運(yùn)營活力，確保實(shí)現(xiàn)基金政策目標(biāo)。

（四）防范風(fēng)險(xiǎn)。壓實(shí)主體責(zé)任，對基金實(shí)施全過程監(jiān)督管理，建立健全內(nèi)部控制和外部監(jiān)管制度，完善風(fēng)險(xiǎn)防控機(jī)制和政府出資退出機(jī)制，切實(shí)防范基金運(yùn)作風(fēng)險(xiǎn)。

三、工作重點(diǎn)

（一）規(guī)范基金設(shè)立審批機(jī)制。曲靖市級政府投資基金采取“母基金+子基金”兩級架構(gòu)。第一級母基金為經(jīng)市人民政府批準(zhǔn)、曲靖市國有資本運(yùn)營有限責(zé)任公司（以下簡稱“市國資公司”）已設(shè)立并管理運(yùn)營的曲靖市產(chǎn)業(yè)引導(dǎo)股權(quán)投資基金合伙企業(yè)（有限合伙）（以下簡稱“引導(dǎo)基金”），認(rèn)繳規(guī)模10億元，由市財(cái)政局分期注資市國資公司。資金來源為市級財(cái)政用于支持產(chǎn)業(yè)的存量資金（含曲靖市工業(yè)發(fā)展基金），整合市級用于支持各類產(chǎn)業(yè)的財(cái)政專項(xiàng)資金、其他財(cái)政性資金等。第二級子基金由引導(dǎo)基金管理機(jī)構(gòu)報(bào)引導(dǎo)基金投資決策委員會(huì)（以下簡稱投決會(huì)）表決通過并報(bào)市人民政府批準(zhǔn)設(shè)立。子基金須引入社會(huì)資本，積極爭取國家級、省級產(chǎn)業(yè)基金支持，與引導(dǎo)基金同步出資設(shè)立。

各縣（市、區(qū)）要嚴(yán)格執(zhí)行政府投資基金相關(guān)制度規(guī)定，嚴(yán)格控制新設(shè)基金，財(cái)力較好、具備資源稟賦的縣（市、區(qū)）如確需發(fā)起設(shè)立基金，應(yīng)報(bào)市人民政府批準(zhǔn)；對年度預(yù)算中未足額保障“三保”、債務(wù)付息等必保支出的縣（市、區(qū)），不得安排資金新設(shè)基金。

除上述情形外，全市黨政機(jī)關(guān)、事業(yè)單位不得以財(cái)政撥款或自有收入新設(shè)基金，已經(jīng)設(shè)立的要按照政府投資基金管理要求統(tǒng)一規(guī)范管理。

（二）明確基金投資定位。引導(dǎo)基金主要投資市委、市政府確定的重點(diǎn)領(lǐng)域和薄弱環(huán)節(jié)，存續(xù)期原則上不超過15年，確需延長的，經(jīng)市人民政府批準(zhǔn)可適當(dāng)延長，但延長不得超過2年。引導(dǎo)基金直接投資項(xiàng)目和子基金根據(jù)功能定位分為重點(diǎn)產(chǎn)業(yè)類、科技創(chuàng)新和創(chuàng)業(yè)投資類，并實(shí)施分類管理。子基金總存續(xù)期原則上不超過引導(dǎo)基金存續(xù)期。

重點(diǎn)產(chǎn)業(yè)類。圍繞綠色硅光伏產(chǎn)業(yè)、新能源電池產(chǎn)業(yè)、綠色鋁產(chǎn)業(yè)、鋼鐵和有色金屬產(chǎn)業(yè)、精細(xì)化工產(chǎn)業(yè)、裝備制造業(yè)、高端食品基地產(chǎn)業(yè)、現(xiàn)代物流業(yè)等重點(diǎn)領(lǐng)域，聚焦優(yōu)勢特色產(chǎn)業(yè)延鏈補(bǔ)鏈強(qiáng)鏈，帶動(dòng)區(qū)域發(fā)展，支持傳統(tǒng)產(chǎn)業(yè)轉(zhuǎn)型升級和現(xiàn)代化產(chǎn)業(yè)體系建設(shè)，主要投資成長期、成熟期企業(yè)。

科技創(chuàng)新和創(chuàng)業(yè)投資類。圍繞壯大戰(zhàn)略性新興產(chǎn)業(yè)、前瞻布局未來產(chǎn)業(yè)，聚焦新一代信息技術(shù)、人工智能、新材料、生物醫(yī)藥等新領(lǐng)域、新賽道及顛覆性、前沿性技術(shù)攻關(guān)，支持科技成果轉(zhuǎn)化和創(chuàng)新平臺(tái)打造，培育耐心資本，投早、投小、投長期、投硬科技，主要投資種子期、初創(chuàng)期企業(yè)。

（三）優(yōu)化基金投資方式。引導(dǎo)基金根據(jù)產(chǎn)業(yè)發(fā)展需要可新設(shè)子基金、參股存量基金和直接投資項(xiàng)目，按程序報(bào)市人民政府批準(zhǔn)后實(shí)施。

子基金按照市場化投資決策程序直接開展項(xiàng)目投資，不得再投資基金。原則上不在同一行業(yè)或領(lǐng)域重復(fù)設(shè)立子基金，但市級政府投資基金可按市場化原則對同一項(xiàng)目集合發(fā)力、接續(xù)支持。

原則上引導(dǎo)基金直接投資比例不得超過引導(dǎo)基金認(rèn)繳規(guī)模的40%。

市級政府投資基金對單個(gè)項(xiàng)目投資不超過其認(rèn)繳規(guī)模的20%，不得對所投資項(xiàng)目控股，且不為第一大股東。

市級政府投資基金不參與縣（市、區(qū)）基金設(shè)立，各縣（市、區(qū)）按政府投資基金相關(guān)制度規(guī)定出資子基金的，市級政府投資基金給予出資縣（市、區(qū)）相應(yīng)支持。

鼓勵(lì)市級政府投資基金及其管理機(jī)構(gòu)關(guān)聯(lián)方在曲靖市域內(nèi)的投資額與政府實(shí)繳出資額相匹配。

（四）規(guī)范基金管理運(yùn)作。市級政府投資基金應(yīng)堅(jiān)持政策指導(dǎo)與市場運(yùn)作相結(jié)合，按照安全合規(guī)、兼顧效益的原則開展基金運(yùn)營管理，基金管理機(jī)構(gòu)應(yīng)具備相應(yīng)募資能力、投研能力、出資實(shí)力及管理經(jīng)驗(yàn)。引導(dǎo)基金管理機(jī)構(gòu)為市屬國有企業(yè)，市財(cái)政局、市國資委、市國資公司進(jìn)行指導(dǎo)監(jiān)督；原則上子基金管理機(jī)構(gòu)由市國資公司指導(dǎo)引導(dǎo)基金管理機(jī)構(gòu)開展市場化遴選確定。

引導(dǎo)基金管理費(fèi)按照不超過基金實(shí)繳規(guī)模的1%/年計(jì)提。新設(shè)子基金的管理費(fèi)以子基金實(shí)繳出資或?qū)嶋H投資金額為計(jì)費(fèi)基礎(chǔ)，由子基金管理機(jī)構(gòu)與各出資人共同合理確定，原則上政府實(shí)繳出資部分的管理費(fèi)不超2%/年。

政府投資基金應(yīng)提高資金使用效率，減少資金閑置。政府投資基金短暫閑置資金可按規(guī)定投資于安全性和流動(dòng)性較好的固定收益類產(chǎn)品。

（五）完善基金退出機(jī)制。政府投資基金應(yīng)積極拓寬退出路徑并在合伙協(xié)議（或合同）中明確退出條件和方式，退出方式包括基金份額轉(zhuǎn)讓、并購、IPO上市后股票減持、股東及管理層回購、股權(quán)協(xié)議轉(zhuǎn)讓以及基金合同約定的退出方式等。健全政府出資提前退出機(jī)制，明確提前退出條件和程序。

（六）加強(qiáng)基金風(fēng)險(xiǎn)防控。政府投資基金應(yīng)選擇在中國境內(nèi)具有基金托管業(yè)務(wù)資質(zhì)的金融機(jī)構(gòu)進(jìn)行托管；應(yīng)建立健全投資管理、財(cái)務(wù)管理、風(fēng)險(xiǎn)管理等內(nèi)部控制和財(cái)會(huì)監(jiān)督、審計(jì)檢查、考核評價(jià)等外部監(jiān)管制度，明確基金日常運(yùn)作和風(fēng)險(xiǎn)管理等程序，防范基金運(yùn)營風(fēng)險(xiǎn)?；鸸芾頇C(jī)構(gòu)要加強(qiáng)基金穿透監(jiān)管，密切跟蹤基金財(cái)務(wù)狀況，切實(shí)做到科學(xué)管理、防控風(fēng)險(xiǎn)、安全運(yùn)營。加強(qiáng)政府投資基金風(fēng)險(xiǎn)防范，嚴(yán)禁通過違法違規(guī)舉債融資進(jìn)行出資，不得新增地方政府隱性債務(wù)，不得強(qiáng)制要求國有企業(yè)、金融機(jī)構(gòu)出資或墊資?；鸸芾頇C(jī)構(gòu)不得向其他出資人承諾投資本金不受損失，不得承諾最低收益，不得以政府投資基金財(cái)產(chǎn)與關(guān)聯(lián)方進(jìn)行不正當(dāng)交易或利益輸送，不得從事法律法規(guī)或行業(yè)規(guī)章禁止的業(yè)務(wù)，不得要求或接受地方政府及其部門作出承諾回購?fù)顿Y本金、保本保收益等兜底安排，不得通過結(jié)構(gòu)化融資安排或采取多層次嵌套等方式將基金異化為債務(wù)融資平臺(tái)。

（七）建立激勵(lì)約束機(jī)制。政府投資基金應(yīng)分類建立科學(xué)合理并覆蓋基金全生命周期的績效評價(jià)體系，把握評價(jià)整體性，不過度考核單支子基金、單個(gè)項(xiàng)目或單一年度盈虧。加強(qiáng)績效評價(jià)結(jié)果應(yīng)用，評價(jià)結(jié)果作為基金存續(xù)、計(jì)提管理費(fèi)、改進(jìn)管理、調(diào)整出資、優(yōu)化投資方向以及實(shí)施獎(jiǎng)罰的重要依據(jù)。健全以盡職合規(guī)責(zé)任豁免為核心的容錯(cuò)機(jī)制，設(shè)置原則上不超過30%的投資損失容忍率，科技創(chuàng)新和創(chuàng)業(yè)投資類子基金經(jīng)市人民政府審批可適當(dāng)放寬，但放寬后不超過60%，引導(dǎo)基金直接投資種子期企業(yè)可經(jīng)審批另行約定。為更好吸引社會(huì)資本參與投資支持市域內(nèi)產(chǎn)業(yè)發(fā)展，可將引導(dǎo)基金取得的投資收益不超過40%（不含40%）部分向合作對象進(jìn)行讓利，經(jīng)市人民政府批準(zhǔn)可適當(dāng)放寬讓利比例。

四、工作要求

政府投資基金是財(cái)政資金管理方式的創(chuàng)新，涉及面廣、專業(yè)性強(qiáng)、社會(huì)影響大，各部門要高度重視，加強(qiáng)組織領(lǐng)導(dǎo)，完善工作機(jī)制，形成工作合力，促進(jìn)基金市場化、法治化、專業(yè)化運(yùn)作。

（一）完善制度體系。市財(cái)政局要盡快研究出臺(tái)政府投資基金暫行管理辦法、子基金管理機(jī)構(gòu)遴選指南等相關(guān)管理制度，會(huì)同市國資委、市審計(jì)局等聯(lián)合制定市級政府投資基金盡職免責(zé)工作指引。市國資公司要加快制定引導(dǎo)基金實(shí)施細(xì)則，以及基金投資管理、風(fēng)險(xiǎn)管理、財(cái)務(wù)管理、績效管理等具體規(guī)章，指導(dǎo)督促基金管理機(jī)構(gòu)規(guī)范運(yùn)作基金?；鸸芾頇C(jī)構(gòu)要嚴(yán)格執(zhí)行政府投資基金管理相關(guān)法律法規(guī)和政策規(guī)定，建立完善基金“募投管退”運(yùn)營管理和風(fēng)險(xiǎn)控制等內(nèi)部控制制度，規(guī)范運(yùn)作政府投資基金。

（二）規(guī)范政府出資預(yù)算管理。市財(cái)政局注資市國資公司設(shè)立引導(dǎo)基金的資金，按規(guī)定納入市級財(cái)政預(yù)算管理，加強(qiáng)年度預(yù)算安排與基金出資的銜接，市財(cái)政局要根據(jù)財(cái)力狀況、基金投資進(jìn)展和基金結(jié)余資金情況合理安排引導(dǎo)基金出資預(yù)算，并分期注資到市國資公司，防止資金閑置。市級行業(yè)主管部門要會(huì)同市財(cái)政局進(jìn)一步清理盤活存量資金，按規(guī)定統(tǒng)籌整合用于支持各類產(chǎn)業(yè)發(fā)展的財(cái)政資金，用于引導(dǎo)基金出資。

（三）強(qiáng)化聯(lián)動(dòng)協(xié)作。各縣（市、區(qū)）人民政府、市級各部門（單位）要?jiǎng)?chuàng)新思路，做好政策協(xié)同，打造優(yōu)質(zhì)的營商環(huán)境和投資生態(tài)；通過積極發(fā)展一批鏈主企業(yè)，培育一批優(yōu)質(zhì)鏈員企業(yè)，發(fā)揮鏈主企業(yè)的輻射和帶動(dòng)作用；鼓勵(lì)市級政府投資基金管理機(jī)構(gòu)與國家級、省級基金、頭部投資機(jī)構(gòu)建立合作，引進(jìn)和培育高端人才，與行業(yè)專家、科研機(jī)構(gòu)和社會(huì)中介等形成合力，推動(dòng)產(chǎn)學(xué)研用深度融合，提升基金專業(yè)化管理運(yùn)營水平。市財(cái)政局、市國資委、市級行業(yè)主管部門、市國資公司、基金管理機(jī)構(gòu)按職責(zé)實(shí)施政府投資基金全過程績效管理。市級行業(yè)主管部門要落實(shí)行業(yè)監(jiān)管，會(huì)同市發(fā)展改革委加強(qiáng)對市級政府投資基金投向的指導(dǎo)評價(jià)，征集并推薦擬投項(xiàng)目，引導(dǎo)政府投資基金重點(diǎn)投向產(chǎn)業(yè)鏈關(guān)鍵環(huán)節(jié)和延鏈補(bǔ)鏈強(qiáng)鏈項(xiàng)目，以及具有重大影響的薄弱環(huán)節(jié)。市審計(jì)局要適時(shí)組織對基金管理使用情況開展審計(jì)。

（四）規(guī)范監(jiān)管行為。市級各部門（單位）要充分尊重政府投資基金發(fā)展規(guī)律和項(xiàng)目投資特點(diǎn)，依法合規(guī)履行監(jiān)管職責(zé)，不以行政手段干預(yù)基金日常管理事務(wù)和具體項(xiàng)目投資決策。市級行業(yè)主管部門要會(huì)同市財(cái)政局、市國資公司通過監(jiān)督投向、跟蹤投資進(jìn)度、委派觀察員等方式，促進(jìn)政府投資基金合規(guī)運(yùn)作，協(xié)助開展政府投資基金考核評價(jià)。

（五）嚴(yán)肅財(cái)經(jīng)紀(jì)律。市級各部門（單位）、市國資公司、基金管理機(jī)構(gòu)要提高認(rèn)識，牢固樹立財(cái)經(jīng)紀(jì)律意識，加強(qiáng)政府投資基金相關(guān)法律法規(guī)的學(xué)習(xí)，嚴(yán)格執(zhí)行基金相關(guān)制度規(guī)定規(guī)范運(yùn)作政府投資基金；要規(guī)范財(cái)務(wù)績效管理，真實(shí)、準(zhǔn)確反映基金財(cái)務(wù)狀況。要加強(qiáng)政府投資基金從業(yè)人員法律法規(guī)及職業(yè)道德教育和培訓(xùn)，基金從業(yè)人員玩忽職守、濫用職權(quán)、徇私舞弊或者利用職務(wù)便利索取或收受他人財(cái)物的，依規(guī)依紀(jì)依法給予處理；構(gòu)成犯罪的，依法追究刑事責(zé)任。